9月1日訊——周一(8月31日)金融市場整體交投清淡，匯市、股市以及債市波幅均非常有限。投資者耐心等待自周二到來的密集數據的考驗。不過超級周第一個交易日平淡中醞釀著風暴，周一油價的大幅飆升再度引發了全球市場的矚目。在技術上的空頭回補，以及一係列基本面因素的支撐下，油價大幅飆升逾8%。美油連續三個交易日的上漲幅度，更是創下了自90年8月伊拉克入侵科威特以來的最大三日漲幅，這不禁讓此前原油長期空頭們如坐針氈起來。
具體市場上，油價周一飆升逾8%，因空頭回補，EIA和政府數據顯示美國產量減少，另外OPEC稱擔心油價過低；美元指數窄幅震蕩，持穩於96關口附近，市場焦點轉向本周非農數據；歐元兌美元窄幅震蕩於1.12附近，交易量相對較低，倫敦市場因假日休市；現貨金價保持穩定，從盤中低位反彈，受石油價格大幅上漲和美元下跌影響。
油價周一飆升8%，美油創25年來最大三日升幅，因空頭回補，EIA和政府數據顯示美國產量減少，另外OPEC稱擔心油價過低。原油價格周一連續第三個交易日大漲，布倫特原油期貨激升超過8%，因空頭回補，美國產油數據被下修，且石油輸出國組織(OPEC)稱準備同其他成員國磋商，扶助油價延續25年來最大升勢。
美國原油期貨結算價升3.98美元或8.8%，報49.20美元，三日漲幅高達27.5%，為1990年8月伊拉克入侵科威特以來最大。布倫特原油期貨收高4.10美元或8.2%，報54.15美元，英國公眾假期令該期貨成交量相對淡靜。
彭博分析指出，原油周一的上漲與供求過剩擔憂情緒舒緩密不可分。彭博稱，過去三個交易日原油反彈近27%，錄得25年最大三日漲幅；歐佩克表態準備好與其他產油國談判原油“公允價”暗指削減產量，以及美國能源部EIA削減其產量預期，舒緩供需過剩的擔憂，與日內原油價格飆升密切相關。
空頭回補支撐油價。美國油價在過去三日飆升逾10美元，收複了本月的失地，因一係列規模相對較小的供應受擾以及生產風險促使作空交易商對空頭倉位獲利了結，一周前市場的空頭倉位規模接近紀錄高位。
Caprock Risk Management分析師Chris Jarvis表示，“在上周投降式的交易後，市場最壞因素已經被消化了，交易商在回補大量空頭。”
根據美國商品期貨交易委員會(CFTC)，近幾周來包括對衝基金等基金經理持有異常高的原油期貨空頭頭寸。部分分析師說，這種配置很容易使得市場飆高，因投資者蜂擁出清空頭頭寸。
美國原油價格小時圖顯示
OPEC對油價過低的擔憂支撐油價。石油輸出國組織歐佩克於周一發表的一篇報告中稱，已準備好和所有其他生產國進行討論。該報告提高了市場對於歐佩克可能改變立場並願意減產的期望。盡管油價下跌，歐佩克的石油產量仍在近幾個月升至多年高點。
此前歐佩克稱如果沒有俄羅斯等產油商的配合就拒絕減產，而目前歐佩克表示已準備好與其他產油國磋商，說服其他產油國實現“公允價”。
歐佩克下一次會議是在12月4日，且該組織已否認之前有關召開緊急會議的傳言。過去12個月以來歐佩克和非歐佩克產油國之間的合作談判都沒有結果。
商品交易顧問公司Emil van Essen LLC的基金經理John Farley說，現在人們不知道該如何看待油價，有人認為油價將升至每桶60美元，有些人則認為歐佩克沒有那麼大的影響力。
EIA和美國政府數據顯示美國供應減少支撐油價。美國能源資料協會(EIA)公布的數據顯示，4月美國原油日產量達到略高於960萬桶的峰值，之後兩個月回落超過30萬桶。
美國政府數據顯示，今年上半年美國國內原油產量低於之前的報告。這份新發布的聯邦數據證實美國石油產量已因油價下跌而受到抑製，新的投資也不具經濟效益，使得部分公司處於困境。這助燃了油價的升勢。
除以上支撐油價的因素之外，其它關於油價的消息。克裏姆林宮的官員周一表示，俄羅斯總統普京(Vladimir Putin)將於周四在中國和委內瑞拉總統Nicolas Maduro舉行會議，討論穩定全球原油價需共同采取的潛在舉措。
伊朗石油部長讚加內Bijan Zanganeh上周六表示，歐佩克內部對油價的共識是每桶80美元為均衡價格，這呼應了伊拉克和委內瑞拉之前給出的目標價格。
讚加內還表示，國際原油合約的新模板措辭修改將在三周內完成，屆時伊朗可通過合作的方式與海外油企一同恢複油田生產；預計12月可以在倫敦的一次會議上公開新的合約，這也基本符合2016年國際製裁可能取消的預期。
在油價大幅反彈走高之後，仍然有不少分析認為油價後市前景依然黯淡。花旗銀行的分析師預計WTI和布倫特原油價格會再創新低，或在年底前錄得2015年新低。油價反彈回升或將是暫時的，其並未受到基本面支撐。
美元指數窄幅震蕩，持穩於96關口附近，市場焦點轉向本周非農數據。當日美國經濟數據表現中規中矩，本周五將要發布的非農就業數據將會為9月加息的可能性提供線索。
數據顯示，美國8月芝加哥PMI 54.4，預期54.5，前值54.7。分析稱，美國8月份芝加哥PMI小幅下降，同時表明美國中西部地區的經濟繼續在夏末到來以前溫和增長。該數據接近上月水平，製造生產和新訂單放緩，就業收縮。另外，大訂單數量較少，而小訂單數量較大。
另外一項影響較小的數據顯示，美國8月達拉斯聯儲商業活動指數-15.8，預期-3.8，前值-4.6。
美元指數小時圖顯示
美國本周五將發布關鍵的非農就業數據，將為美聯儲會否在9月升息提供線索。美國企業調查報告，工廠訂單及貿易數據等亦將於本周出爐。
分析表示，如果這幾項美國數據能夠支撐美聯儲在幾周內升息的預期，美元料獲得提振。但焦點在於這種情境下，風險人氣能否保持。
日本三菱東京日聯銀行策略師John Herrmann指出，美國第三季度GDP料增2.377%，消費者開支、商業投資、住房營建、政府開支和汽車製造將為這樣的預期提供支撐；第四季度料增2.58%，第三季度和第四季度出口面臨下行風險，貿易帳和庫存恐怕都會進一步惡化。
新加坡瑞銀財富管理部門的外匯策略師Tan Teck Leng說，“我們認為9月美國升息對風險人氣來說未必是壞事，美聯儲有可能逐漸地進一步升息，美聯儲主席耶倫可能寧可偏向於溫和立場。鑒於這個看法，我們維持市場將保持風險偏好的觀點，因此預計歐元兌美元料進一步走貶”。
上周六美聯儲副主席費希爾鴿派立場有所平衡，他表示，隨著來自美元匯率的壓力減退，美國通脹率將反彈，從而允許美聯儲逐步升息。
歐元兌美元窄幅震蕩於1.12附近，交易量相對較低，倫敦市場因假日休市。交易商表示，市場關注歐元區通脹，由於中國風險歐洲央行(ECB)將面臨進一步放鬆政策的壓力。由於美國最早可能下月升息，美元跌幅將會受限。
周一歐元區好於預期的通脹數據幫助歐元兌美元匯價持穩。具體數據顯示，歐元區8月CPI年率初值0.2%，預期0.1%，前值0.2%。
分析指出，歐元區8月通脹率穩定在0.2%，高於預期的0.1%，盡管食品價格的上漲一定程度上抵消了8月能源價格的快速下跌，但通脹水平距離歐洲央行2%的目標還有很長的路要走，有鑒於此歐洲央行行長德拉基本周四的新聞發布會或被問及會否因通脹低迷而擴大QE。
歐元兌美元小時圖顯示
另外一項德國經濟數據表現也十分強勁，數據顯示，德國7月實際零售銷售月率1.4%，預期1.1%，前值-2.3%。
當日歐洲央行管委諾沃特尼Nowotny發表了公開講話，他表示很高興希臘形勢企穩。他又稱，美國經濟增速加快，對歐元區而言是個挑戰。
北歐聯合銀行(Nordea)的外匯策略師Niels Christensen表示，“由於9月升息重新成為焦點，我傾向於認為歐元兌美元會進一步走低。”
在傑克森霍爾央行官員會議上，歐洲官員們表示各自的經濟體能夠經受最近中國市場動蕩的衝擊，其中包括英國央行行長卡尼和歐洲央行副行長康斯坦西奧。
現貨金價保持穩定，從盤中低位反彈，受石油價格大幅上漲和美元下跌影響。金價稍早承壓，因有跡象表明，盡管近期市場動蕩，美聯儲仍可能在今年升息。
現貨金升0.04%, 至每盎司1,134美元, 8月上漲接近3.5%，是自1月以來最大月度漲幅，本月早些時候，對中國經濟放緩的擔憂帶來一波空頭回補行情，促使金價從7月觸及的5年半低位回升。現貨銀升0.3%，至每盎司14.63美元。
油價飆升8%,因美國石油生產數據顯示產量下跌，且石油輸出國組織(OPEC)稱，將與其他產油國就低油價進行磋商。
RBC Capital Markets駐紐約的貴金屬分析師George Gero稱，“油價急升引發金市的空頭回補。這意味著，持有原油空頭的基金也持有黃金空頭，他們通常這樣做。”
現貨金價小時圖顯示
早些時候現貨金跌0.7%，因市場將注意力集中在周末懷俄明州傑克森霍爾舉行的全球央行年會上美聯儲官員的講話上。盡管有幾位官員暗示，金融市場持續動蕩會延遲加息的時機，但仍維持了9月升息的可能性。之後油價上漲為黃金提供了支撐。
美聯儲副主席費希爾周六稱，隨著來自美元的壓力減弱，美國的通貨膨脹率可能會反彈，允許美聯儲逐步加息。
LBBW分析師Thorsten Proettel說：“上周市場認為美聯儲會將加息推遲到12月份，在最新的評論發表之後，可以說仍可能在9月加息。毫無疑問，這給金價帶來壓力。”
加拿大皇家銀行RBC Capital Markets Global Futures資深副總裁George Gero說，幾乎所有交易員都在關注美聯儲，而且他們再次預期將加息。
北京時間6:15 美元指數報95.95/97，歐元兌美元報1.1215/17，現貨金價報1135.40美元/盎司
文章来源于汇通网
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